Cómo funciona un plan de pensiones privado

Contrata ya un complemento privado para a tu pensión de la Seguridad Social, ahora bien, a sabiendas de todos los detalles

Un plan de pensiones privado puede ser un interesante complemento para tu futura pensión pública de jubilación. Y, además, esta forma de ahorro para el futuro no solo te generará intereses, sino que también te servirá para desgravarte una cantidad de dinero todos los años en la declaración de la renta.

Las ventajas de este tipo de productos, sin embargo, van de la mano de ciertos aspectos que debes considerar antes de firmar tu plan. No dejes pasar por alto cuestiones tan relevantes como tu perfil de riesgo o tu capacidad de ahorro, ya que solo en función de estos aspectos encontrarás un producto con el que podrás sentirte cómodo.

Tipos de planes de pensiones

Existen tres tipos de planes de pensiones que se diferencian en función de quien los promueve: individuales, asociados y de empleo.

  • Los planes individuales son aquellos que cada particular contrata con una entidad financiera por iniciativa propia.
  • Un plan asociado es aquel que suele venir promovido por agrupaciones, gremios u otras asociaciones, y que por tanto existe en vinculación directa a un colectivo.
  • Un plan de empleo es el que te promueve una empresa para sus empleados.

En cualquiera de los tres casos, el objetivo de un plan de pensiones privado será ahorrar un dinero para el día de mañana. El capital finalmente resultante dependerá de las aportaciones que hayas realizado y del resultado de la gestión del plan o planes a lo largo de los años.

El riesgo y el funcionamiento de un plan de pensiones privado

Existen diferentes planes de pensiones en función del riesgo que puede asumir el partícipe tipo al que se dirige. El riesgo que un partícipe puede asumir está directamente relacionado con el horizonte temporal restante hasta la jubilación. Existen tres perfiles de riesgo fácilmente reconocibles: conservador, moderado y decidido.

Un inversor de perfil conservador es aquel que, por encontrarse cercano a la jubilación, evita asumir riesgos, ya que su prioridad es preservar el capital acumulado durante tantos años. Un producto “conservador” aspira a lograr rentabilidades muy moderadas a base de evitar riesgos o incurrir en riesgos muy reducidos. Priman activos de renta fija conservadora, como obligaciones, bonos, letras del Tesoro, pagarés de empresa, etc, y solo una parte muy reducida (a veces inexistente) dedicada a activos de renta variable.

Algunos planes de este tipo pueden ser BBVA Plan Multiactivo Conservador, PPI, o BBVA Plan Renta Fija Internacional Flexible 0-3, PPI, a los que se puede acceder con una inversión mínima de 30,05 €. En ellos, las inversiones en renta variable oscilan entre un 0% y un 30% del capital, sometiéndose el resto del capital a una renta fija pública y privada. La rentabilidad de estos productos, aun siendo favorable, está lejos de las cotas alcanzadas por otros planes más decididos.

El perfil moderado es el de aquellos ahorradores que, pudiendo asumir ciertos riesgos, no pueden fiarlo todo a activos con elevada volatilidad. En el ahorro para la jubilación, se trataría de ahorradores de una edad media, con un horizonte aproximado de 15 años hasta la jubilación. En planes de pensiones mixtos el mix entre renta fija y renta variable es más equilibrado: adquieren más peso estos últimos activos.

Algunos productos de esta opción son BBVA Plan Multiactivo Moderado, PPI o BBVA Plan Renta Fija Internacional Flexible. En ellos, con el fin de obtener la máxima rentabilidad posible, el equipo de BBVA Asset Management se encarga de invertir y de gestionar el capital para que rente lo mayor posible.

El tercer tipo es el que podemos considerar como inversor decidido, que es aquel que, por su horizonte temporal hasta el objetivo de ahorro, puede incurrir en riesgos en busca de una mayor rentabilidad. En el caso del ahorro para la jubilación, se trataría de aquellos partícipes que se han incorporado recientemente al mercado laboral y disponen de un horizonte de varias décadas hasta la jubilación. Predominan en este tipo de inversiones la renta variable, divisas o renta fija emergente.

Los riesgos que se corren al contratar este producto dependen, eso sí, de la evolución de los mercados, de la posible alteración de los tipos de cambio en inversiones en divisas internacionales o, incluso, de un posible deterioro de la calidad crediticia de los activos en que se invirtió. La rentabilidad de estos productos, no obstante, asciende a niveles que no alcanzan planes de pensiones moderados ni conservadores.

Calcular plan

Aspectos técnicos de un plan de pensiones: recuperación y fiscalidad

Los planes de pensiones contemplan ciertas limitaciones a la hora de disponer del dinero ahorrado y también ofrecen interesantes ventajas fiscales. En este sentido, por tanto, antes de saber cómo funciona un plan de pensiones privado, has de conocer con detalle estos dos aspectos.

Solo podrás disponer del dinero invertido en un plan (ya sea en un solo pago o en rentas periódicas) en caso de jubilación, discapacidad, dependencia severa o gran dependencia, y fallecimiento. Si bien existen otros casos excepcionales en los que podrás recuperar el dinero invertido (desempleo, enfermedad grave o embargo de la vivienda habitual), habrás de considerar que este tipo de acontecimientos extraordinarios pueden tener una repercusión negativa en la renta. Desde 1 de enero de 2025, será posible rescatar las participaciones que tengan un mínimo de 10 años de antigüedad.

Las aportaciones a un plan de pensiones sirven para obtener ventajas fiscales, ya que el dinero que aportas al plan se reduce de la parte general de la Base Imponible del IRPF (con los límites anuales establecidos por la legislación en cada territorio). En el momento del rescate, las prestaciones tributan en IRPF como rendimientos del trabajo. Para optimizar la factura fiscal, es necesario valorar bien la forma de rescate (conviene primar el rescate en forma de rentas periódicas sobre el rescate único en forma de capital).

La oferta de BBVA para un plan de pensiones privado

El ahorro derivado de un plan de pensiones puede ser una buena estrategia para enfrentarte a la jubilación con solvencia económica. Es importante que conozcas no obstante qué tipo de plan se adapta más a tu perfil, y esto lo puedes hacer en bbva.es gracias a las herramientas que allí encontrarás.

Además de tablas comparativas y detalladas descripciones de los productos, en nuestra web encontrarás un útil buscador de planes con más de 100 productos diferentes o un imprescindible simulador de planes de pensiones.

En este simulador, indicando tu edad,y el dinero que esperar ahorrar, obtendrás una estimación de la pensión media que percibirás de la Seguridad Social. En consecuencia, si tu deseo es mantener tu nivel de ingresos actuales, podrás escoger en función del riesgo que quieras asumir diferentes planes y empezar desde la primera mensualidad a ahorrar para tu jubilación.

Si quieres más información, entra en bbva.es para conocer cómo garantizar una jubilación sin estrecheces ni preocupaciones económicas.